สำนักข่าวรอยเตอร์รายงานเมื่อวันที่ 29 กรกฎาคม 2565 ว่า ตลาดอสังหาริมทรัพย์ของเกาหลีใต้เข้าสู่วิกฤติ สร้างแรงกดดันซ้อนกับผู้บริโภคที่มีหนี้สินมากที่สุดในโลก เนื่องจากภาคส่วนนี้ประสบกับการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่เร็วที่สุดเป็นประวัติการณ์
โดยราคาอพาร์ทเมนท์ในโซลเมื่อสัปดาห์ที่แล้วรายงานว่าลดลงมากที่สุดในรอบ 26 เดือน ขณะที่ปริมาณธุรกรรมในเมืองหลวงลดลง 73% ในเดือนมิถุนายนจากปีก่อนหน้า ซึ่งหนี้มูลค่า 2.6 ล้านล้านวอน หรือราว 1.97 ล้านล้านดอลลาร์ ที่ผูกติดอยู่กับตลาดอสังหาริมทรัพย์กำลังเผชิญกับการทดสอบครั้งสำคัญเนื่องจากต้นทุนการกู้ยืมสูงขึ้น การผ่อนชำระที่ตกต่ำและการชำระคืนเงินกู้ที่สูงขึ้นมีแนวโน้มว่าจะส่งผลให้การบริโภคลดลง
ด้วยความมั่งคั่งในครัวเรือนเกือบ 3 ใน 4 ที่เกี่ยวข้องกับอสังหาริมทรัพย์ ผู้กำหนดนโยบายกังวลว่าอัตราการจำนองที่สูงขึ้นอาจเพิ่มการผิดนัดชำระหนี้และทำให้เศรษฐกิจเข้าใกล้วิกฤติการเงินมากขึ้น
ชาวเกาหลีธรรมดาต่างรู้สึกกดดันอยู่แล้ว สำหรับเจน จอน คุณแม่วัย 36 ปีของเด็กอายุ 6 เดือนในใจกลางกรุงโซล ความเครียดจากการจำนองที่เพิ่มขึ้นทำให้เธอต้องตัดสินใจอย่างหนัก โดยระบุว่า “ค่าจ้างของสามีฉันตอนนี้ไม่เพียงพอสำหรับการชำระเงินรายเดือนของเรา ดังนั้นฉันต้องลดการลาคลอดและกลับไปทำงาน”
ตอนนี้ครอบครัวของเธอจ่ายเงินเดือนละ 720,000 วอนมากกว่าปีที่แล้วสำหรับค่าจำนอง 500 ล้านวอน ซึ่งนายหน้าของเธอกล่าวว่าอาจจะเพิ่มขึ้นอีกภายในสิ้นปีนี้ ทำให้ยอดชำระคืนต่อเดือนเกือบ 4 ล้านวอน หรือ 70% ของค่าจ้างของสามี
หน่วยงานกำกับดูแลด้านการเงินคาดว่าจำนวนผู้ที่อาจผิดนัดชำระหนี้จะเพิ่มขึ้นครึ่งล้านเป็น 1.9 ล้านคน เมื่ออัตราการจำนองเฉลี่ยถึง 7% จาก 5-6% ในปัจจุบัน
ด้วยบริการและการบริโภคสินค้าโภคภัณฑ์จากการลงทุนด้านการก่อสร้างคิดเป็นสัดส่วนประมาณ 15% ของกิจกรรมทางเศรษฐกิจ อสังหาริมทรัพย์ที่ตกต่ำ ประกอบกับการส่งออกที่ลดน้อยลง จะส่งผลกระทบอย่างมากต่อการเติบโต
Seo Young-soo นักวิเคราะห์จาก Kiwoom Securities กล่าวว่า “ระบบการเงินของเกาหลีใต้เป็นหนึ่งในระบบที่เปราะบางที่สุดในโลกต่อการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย เนื่องจากหนี้ที่เพิ่มขึ้นในช่วงการระบาดใหญ่นั้นสูงที่สุด” …บรรดาผู้ที่เพิ่งนำออกทั้งสินเชื่อจำนองและสินเชื่อสินเชื่อนอกเหนือจากนั้นเพื่อการลงทุน ประสบปัญหามากที่สุด”
ทั้งนี้ธนาคารกลางเกาหลีใต้ได้ขึ้นอัตราดอกเบี้ยขึ้น 1.75% ตั้งแต่เดือนสิงหาคมปีที่แล้ว รวมถึงการขึ้นอัตราดอกเบี้ย 0.50% ในเดือนนี้อย่างที่ไม่เคยเกิดขึ้นมาก่อน
อัตราดอกเบี้ยนโยบาย KROCRT=ECI จะเพิ่มขึ้นสูงสุดในช่วงปลายปีที่ 2.75% จาก 2.25% ในปัจจุบัน ซึ่งจะทำให้ครอบครัวที่มีหนี้สินกดดันมากขึ้น เนื่องจากอัตราการจำนองในประเทศเพิ่มขึ้นจากระดับสูงสุดในรอบ 9 ปีในปัจจุบัน
ทั้งนี้เกาหลีใต้มีอัตราส่วนหนี้ครัวเรือนต่อจีดีพีสูงที่สุดแห่งหนึ่งของโลกที่ 104.3% ในไตรมาสแรก ข้อมูลเศรษฐกิจหลัก 36 แห่งจากสถาบันการเงินระหว่างประเทศแสดงให้เห็น โดยหน่วยงานกำกับดูแลได้พยายามลดผลกระทบของหนี้ครัวเรือนต่อระบบการเงินในวงกว้างโดยเสนอโอกาสให้ผู้กู้รีไฟแนนซ์เงินกู้ในอัตราคงที่ การบรรเทาทุกข์ดังกล่าวเกิดขึ้นเพียงสองสัปดาห์หลังจากการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ BOK ในเดือนนี้
“เราจะปรับปรุงโครงสร้างหนี้ครัวเรือนอย่างรวดเร็ว …เมื่อแผนการรีไฟแนนซ์ที่วางแผนไว้เริ่มต้นขึ้น สัดส่วนหนี้ครัวเรือนจากอัตราดอกเบี้ยผันแปรควรลดลงสูงสุดถึง 5 จุด จากเดิม 78% เหลือต่ำกว่า 73%” รัฐมนตรีกระทรวงการคลัง ชูคยองโฮ กล่าวเมื่อต้นสัปดาห์นี้
อัตราส่วนหนี้สินต่อรายได้ที่ใช้แล้วทิ้งสูงถึง 206% ณ สิ้นปีที่แล้ว ซึ่งหมายความว่าขณะนี้หนี้ครัวเรือนเป็นสองเท่าของค่าครองชีพ
หมายเหตุ : 1 ดอลลาร์ = 1,316.1100 วอน
อ้างอิง : https://www.reuters.com/markets/rates-bonds/skoreas-sudden-property-slump-tests-worlds-most-indebted-consumers-2022-07-28/